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有一项看跌期权，执行价格为50元，1年后到期，期权价格为5元。下列表述中正确的有

有一项看跌期权，执行价格为50元，1年后到期，期权价格为5元。下列表述中正确的有（　）。

A、多头看跌期权的到期日价值的最大值为50元

B、多头看跌期权的净收益的最大值为45元，净损失的最大值为5元

C、空头看跌期权的到期日价值的最小值为－50元

D、空头看跌期权的净损失的最大值为45元，而净收益却潜力巨大

【答案】ABC

【解析】

多头看跌期权到期日价值＝Max（执行价格－股票市价，0），这样到期日价值的最大值为执行价格，所以选项A的说法正确；多头看跌期权净损益＝多头看跌期权到期日价值－期权价格，这样净收益的最大值＝50－5＝45（元），净损失的最大值就是到期日股价大于执行价格，这时候到期日价值为0，损失的是期权价格5元，所以选项B的说法正确； 空头看跌期权到期日价值＝－max（执行价格－股票市价，0），执行价格为50，股票市价最小为0，即空头看跌期权的到期日价值的最小值为－50元，所以选项C的说法正确；空头看跌期权净损益＝空头看跌期权到期日价值＋期权价格，空头看跌期权的净损失的最大值为45元，净收益的最大值为5元，选项D的说法不正确。